Analys Ecoclime, kv3 2023: Tillväxten fortsätter för Evertherm

Analys av

Analys i PDF

Ecoclime redovisade intäkter i kv3 2023 som översteg våra prognoser med 5%. Det organiska intäktstillväxten blev 42%. Vi justerar marginellt upp våra intäkts- och resultatprognoser för 2024 och 2025. Vår uppdaterade riktkurs i Bas-scenariot blir 8,3 SEK per aktie, jämfört med tidigare 8,8 SEK/aktie. Det kan brytas ned i en kombination av ett högre DCF-värde och lägre EV/EBITDA- och EV/Sales-multiplar för jämförbara bolag.

Läs hela analysen i PDF’en.

Fler analyser

Aktiespararnas analys: Minskad utspädning

Lägre tillväxt men bättre marginal och kassaflöde än väntat, leder till att kassan bör räcka och därmed, tillsammans med en tilläggsköpeskilling som frusit inne, till minskad utspädning och oförändrad motiverad kurs på aktien.

Aktiespararnas analys Ecoclime: Marginalfokus

Bygg- & fastighetsmarknaden är i gungning, men Ecoclime växer ännu starkt med fokus på att nå lönsamhet på basis av starka produkter inom energieffektivisering i fastigheter.

ABG’s analys: Ecoclime – Moving towards profitability

In the seasonally softer Q3, sales were SEK 62m, up 26% y-o-y, of which 42% organic. Sales growth was mainly driven by the 155% increase seen in the Circular Energy segment. EBIT was SEK -4.9m (-25.8m) for a margin of -8% (-53%), and management stated that it is now seeing its structure and sales work starting to affect the numbers.

Den här hemsidan använder sig av cookies för statistik. Om du vill kan du i din webbläsare stänga av dessa. Okej Integritetspolicy